金融股，为何全球都在抛？狂飙！多只ST股，超40次涨停

来源：光大证(zhèng)券微资(zī)讯(xùn)

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1、高(gāo)盛最新报告显示，号称“聪明钱”的(de)对(duì)冲基金正持续(xù)做空银行等金融(róng)股。过去七周，金融股，为何全球都在抛？狂飙！多只ST股，超40次涨停金(jīn)融类股有六周遭到抛(pāo)售。这波抛售是全球性(xìng)的，以北(běi)美、亚洲(zhōu)和欧洲的发展中市场为(wèi)首。其中“股神(shén)”巴菲特的(de)动作非常坚决。自今年(nián)7月中(zhōng)旬以来(lái)，其持续抛售(shòu)美国第二大银行——美国银行的股票，已累计抛售(shòu)约1.5亿股，套现约62亿美元（约合人民币440亿元）。分析人(rén)士认为，一旦美联储降息(xī)周期打开后，将削弱美(měi)国(guó)商业银行(xíng)的利息收入。

2、9月3日(rì)，A股银行板块重(zhòng)度回(huí)调。截至(zhì)当天收盘，42只上市银行股中40只(zhǐ)下跌。银行板块日内(nèi)下跌1.52%，领跌所有(yǒu)行(xíng)业板块。国(guó)有六大行(xíng)跌幅(fú)均超2%领(lǐng)跌(diē)板(bǎn)块。多位受访人士表示，银行股(gǔ)金融股，为何全球都在抛？狂飙！多只ST股，超40次涨停下挫，一定程(chéng)度上与市场上存量(liàng)房(fáng)贷(dài)降息预期升(shēng)温有关。中金公司测算显示，假设存量(liàng)按揭利(lì)率平均下(xià)调约60bp，估算减少借款人(rén)利息(xī)支出每(měi)年约2400亿元。

3、8月(yuè)人(rén)民币兑美(měi)元(yuán)的汇率整体走(zǒu)出(chū)一波震荡上(shàng)行的行情。8月30日，在岸人(rén)民(mín)币兑美元当日涨超200点，刷(shuā)下2023年6月来新(xīn)高(gāo)。不过(guò)，进入9月后人民币汇(huì)率有所回调：9月3日凌晨(chén)，离岸人民币(bì)兑美元报7.1158元，较上周(zhōu)五纽约尾盘回调258点。业内指出，每年3月、9月，都是企业结汇的关键(jiàn)节点，如果9月份(fèn)企业结汇率(lǜ)攀升，则(zé)人民币汇率势必走强。若下半年人民币汇率稳步(bù)回升，叠加美联储降息因素，则(zé)央行等有关部门或将迎来更大的政策空间。

4、本周(zhōu)二，日本央行(xíng)行长植田和(hé)男向日本政府提交了文件，表示如果日本经济和物(wù)价表现符(fú)合央行的预(yù)期，日本央(yāng)行将继续加息。在如(rú)今日元兑美元汇率已经逐步(bù)远离低位之际，植田和(hé)男仍然坚持这样的(de)强硬表述，不禁令市场分(fēn)析师们担忧，上(shàng)个月初的“黑色星期一”可能重演。

股市动态

1、9月3日，沪指创新低，两市成交(jiāo)进(jìn)一步萎缩至5826亿元。但ST股再度掀(xiān)涨停(tíng)潮，超(chāo)40股涨停或涨超5%，板块指数连续7日放量上涨，创3个月来新高。“涨停王”*ST景峰继续一字涨停，近45个交易日41涨停，累计(jì)暴涨571%。*ST富润、*ST同洲、*ST宁科年内均获(huò)得超40次涨停，ST高鸿、*ST工智、*ST通(tōng)脉等逾10股年内获得超30次涨停。此外，*ST同洲(zhōu)近(jìn)60日累计上逾212%，*ST富(fù)润、*ST工智、ST聆达、*ST通脉等6股(gǔ)近60日股(gǔ)价(jià)均(jūn)实现了翻倍(bèi)。

2、9月3日开幕的空天信(xìn)息产业国际生态大会发布《推动北(běi)斗规(guī)模应用和产业高质(zhì)量发展倡议》，到2027年，重庆力争(zhēng)打造千亿级的空天信(xìn)息产业(yè)集群。中国卫星网络集团有限公司携手(shǒu)重庆联合发布创(chuàng)新推动北(běi)斗规模应用先行先试行动，推动“区域+行业”北斗规模应用的时空信息综合(hé)服务平台。华为余承东表示“今(jīn)年开(kāi)始中国进入5.5G时代，我们希(xī)望(wàng)从5.5G开始就实现空天地一体的通信网络。”

3、今年以来，华为、荣耀、小(xiǎo)米等一(yī)众手(shǒu)机厂商已迭代多款折叠屏手机，苹果(guǒ)预(yù)计将(jiāng)在2026年推出首款折叠屏iPhone；而华为9月3日官宣的非凡大师品牌新成员“Mate XT”，更疑似“三折叠(dié)”。受其影响A股折叠屏概念热度持续(xù)升温，3日，科森科技收盘7连(lián)板，凯盛(shèng)科技7天4板、国风(fēng)新材3连板、鼎龙科技2连(lián)板、金银河20CM涨停。

4、华为(wèi)有(yǒu)关(guān)人士表示，引望的投资合作(zuò)是开放给所有车企的，华为(wèi)和(hé)北汽蓝谷、江淮汽车等相关合作(zuò)目(mù)前正在(zài)洽谈中。长安汽车和赛力斯日(rì)前分别以115亿(yì)元购买由华为持(chí)有的引望公(gōng)司10%股权。9月2日晚，作为华为鸿蒙智(zhì)行合作车(chē)企之一的北汽蓝谷发布公告，子公司北汽新能源将获得不(bù)超过120亿元的增资。

5、晶科能源表示，该公司位于佛罗里达州的工厂根据美国《降低通(tōng)胀法(fǎ)案》(IRA)获得了税收(shōu)抵(dǐ)免(miǎn)。这标志着来(lái)自中国的(de)光伏企业首次在美国获得清洁能源项目的激励。晶科能源佛罗里达州工厂的组件产能(néng)为400MW/年(nián)。这一进展表明，中国企业在美国(guó)建设光伏生产设施正在取得进展。

6、国联证券公(gōng)告(gào)，公司拟发行A股股份购买(mǎi)民(mín)生证券股份有限公司99.26%股(gǔ)份并募集配套资金的重大(dà)资产重组事项，已获得江苏省政府(fǔ)国有资产监督管理委员会的(de)批复。

要闻解读

1、据新浪财经，9月3日，《上(shàng)海市关于进一(yī)步加大力度推进消费品以(yǐ)旧换新工作实施方案》发布。其(qí)中提出(chū)，支持家电、家装、家居(jū)和(hé)适(shì)老化等产品换新。相(xiāng)关产品按照销售价格的15%予以补贴，每次补贴不超过2000元。

点评(píng)：据国务院发展研究中心估算，我国家用空调、冰箱、洗衣机(jī)、油烟(yān)机、热(rè)水器等主要(yào)家电保有量超(chāo)过30亿台，使用超过10年的约(yuē)7亿台，约占据存量的1/4。随着更多省份跟进落地(dì)家电以旧换(huàn)新整(zhěng)车，下半年家电企业(yè)内销表现可(kě)期。家电龙头或将更为受益。

2、据财联(lián)社消息，国家烟草专卖(mài)局发布《关于修(xiū)订(dìng)印发电子烟交易管理细则的通知(zhī)》，其中强调：国务院烟草专卖行政主管部门将建立全国统一的电子烟交易管理平台。

点评：随着国内电子(zi)烟监管细则逐步完善，市场化定价机制的形成有利于电子烟的有序竞争，不合规产品将逐步出(chū)清，实现产业(yè)供需结构(gòu)的(de)良性发展，内需规模也会迅速放大。电子烟市场份额有望进一步集中，利好生(shēng)产、品(pǐn)牌等各环节的(de)优(yōu)势头(tóu)部企业。

宏(hóng)观经济

1、国(guó)务院副总理近日在重庆(qìng)调研高新技(jì)术产(chǎn)业发展时强调，要落实好税收优惠、研发费用加(jiā)计扣(kòu)除等支持政策，引导产业基(jī)金、创业投资等加(jiā)大投入，培育更多瞪羚企业(yè)、独(dú)角兽企业、专精特新企业。要因地制宜发展(zhǎn)高新(xīn)技术产(chǎn)业，促进区域合(hé)理布局，防止低水平重复建(jiàn)设和“内卷式”恶性竞争。

2、今(jīn)年前8个月，全国发行地方政府债券约5.40万亿元，同比下降14.18%，其中，8月地方政(zhèng)府发债明显提速。8月地方债发行293只，发行总额达11996.23亿元，发行数量(liàng)和总额为年内最高。由于8月新增(zēng)地方债(zhài)加速发行(xíng)，8月全国发行地(dì)方政府债(zhài)券近1.20万亿元，环比7月增加近4900亿元，净融资规模环比7月增加(jiā)近6300亿(yì)元(yuán)。

3、商务部披露，据中国国内产业近(jìn)期反映，加拿大对华出口油菜籽大幅增(zēng)加并涉嫌倾销，2023年(nián)达34.7亿美元(yuán)，数量同比增长170%，价格持续(xù)下降。受加方不公平竞争影响(xiǎng)，中国(guó)国内油菜籽相关产业(yè)持续亏损。中方依(yī)法对自加(jiā)拿大进口油菜籽发起反倾销调查。还将对加拿大相关化(huà)工产品发起反倾销调查。

4、9月3日21时10分许，WTI原油快速走低，跌幅扩大至3%，报71.3美元/桶，创(chuàng)今年1月17日以来新低。布(bù)伦(lún)特原油跌2.8%，报74.5美元/桶，抹去2024年以来的涨幅。此前，利比亚央行称各派别接近达成协议，有望恢复石油产量。此(cǐ)外，欧佩克8月的石油产量变化不(bù)大，因为利比亚的减产被其他成员国的小幅增产(chǎn)所抵消。

5、美国8月制造业(yè)活动连续第五个月萎缩，订单和生产(chǎn)指标下(xià)滑速度加快。美国供应管理学会周二公布的数据显示，制造业指(zhǐ)数上升0.4点至(zhì)47.2。生产指标(biāo)连(lián)续第五个月走低，创(chuàng)2020年(nián)5月以来最低水平。新订单指标降至15个月低点(diǎn)。出口订单以今年年初以来最快速度萎缩。数(shù)据公布之后，美股持续走低，纳指跌幅一度达2%。

行业动态

1、日前，高(gāo)盛分析师表(biǎo)示：美联储即(jí)将降息有望让西方资本重(zhòng)回黄金市场，这是过去两年金价(jià)大幅上涨时(shí)基(jī)本没(méi)有出现过的因(yīn)素。高盛将黄金(jīn)目标价2700美元的触及(jí)时间调整至2025年初。

2、SK海力(lì)士(shì)近日宣布成功开发出采用(yòng)第六代技(jì)术的16Gb DDR5 DRAM，速度可达8Gbps，比上一代产品(pǐn)快11%，电源效率提(tí)升9%以上，计划今年内实现(xiàn)量产，明年(nián)开始正式供货。

3、小鹏汇天总裁赵德(dé)力透露，小鹏汇天“陆(lù)地航母”飞(fēi)行汽车计(jì)划(huà)明(míng)年下半(bàn)年取(qǔ)证。该飞(fēi)行器计划于今年11月珠海航展期间公开载人首飞，2024年底启动预(yù)售，2026年实现量产交付(fù)，价格不超过200万元。黄埔工厂将于今年九(jiǔ)月(yuè)底十月初启动建设，计划(huà)年产能一万台以上。“目标是交付量超过全球eVTOL总和”。

4、在空天信息产业国际(jì)生态大会—空天信息数据要素产业化论坛上，“空天遥感数据(jù)要素评估服务平台(tái)”投入运(yùn)行，并上线一批经过质量评价的地基观测数据和卫星遥感数据要素(sù)产品(pǐn)。该平台是我国(guó)首个集遥感数据要素、质量评价和价值评(píng)估为一体化(huà)的空天数据要素(sù)综合性(xìng)服务平台。

5、根据高工储能粗略统计，1-8月，国内已(yǐ)有超过92个储能(néng)项目(电池、系统集成、零部件等(děng))更(gèng)新了签约、开工、投产动态(tài)，项目总投资金额超3011亿元；规划建设年产能超过796GWh。对比去年同期，2024年储(chǔ)能项目金融股，为何全球都在抛？狂飙！多只ST股，超40次涨停(mù)总投资(zī)金额减少约47.2%，产能建设规模(mó)均(jūn)减少约45.6%。

个股动态

公司公告

中国神华：子公(gōng)司两(liǎng)项目获发改(gǎi)委核准批复总投资分别为133亿元和132亿元

国联证券(quàn)：重大资产重组事项(xiàng)获得江(jiāng)苏省国(guó)资委批复

双成药业：继续停牌不超过5个交易日

威领股份：持股5%以上(shàng)股(gǔ)东杨永柱(zhù)拟协议(yì)转让公司5.01%股份

科林电气：公司控股股东变更为海(hǎi)信网能(néng)，变更为无实际控制人状(zhuàng)态

风险提(tí)示

南王科技：董事、副总经理王仙房被立案调查

ST三圣：公司实际控制人收到刑事裁定书

*ST富润：已累计18个交易日涨停，公司将停牌核查(chá)，预计停牌时间不超过3个交易日

7连板科森科技：公司的折叠屏铰链组装业务客户单一